Un informe elaborado con datos de Zonaprop confirmó que los alquileres de departamentos en la Ciudad de Buenos Aires subieron 9,6% durante el primer trimestre de 2026, superando levemente a la inflación del período (8,9%, según el IDECBA). El precio medio de un departamento de dos ambientes subió 3% solo en marzo y acumula una suba interanual del 34,7%, una cifra que confirma que, pese a la mayor oferta disponible desde 2024, el costo de alquilar en la Ciudad sigue corriendo por encima del ritmo general de precios de la economía.

En términos concretos, hoy un monoambiente promedio se ubica en $704.704 mensuales, un dos ambientes en $814.659 y un tres ambientes llega a los $1.094.451, según este mismo relevamiento. Estos valores, sin embargo, esconden diferencias muy marcadas según el barrio: el alquiler medio de un departamento de tres ambientes en la Ciudad se ubica en torno a $1.026.674 mensuales tomando otras fuentes, y la brecha promedio entre tipologías es cada vez más marcada, con diferencias que se amplían a medida que crece la cantidad de ambientes de la unidad considerada.

El mapa de precios por barrio vuelve a mostrar a Puerto Madero como el más caro, con un valor de USD 6.148 por metro cuadrado, seguido por Núñez (USD 3.403) y Palermo (USD 3.390). En el otro extremo, Lugano aparece como el barrio más accesible, con USD 1.090 por metro cuadrado, seguido de cerca por Nueva Pompeya y La Boca. Esta jerarquía de barrios se mantiene relativamente estable de un relevamiento a otro, lo que confirma que la estructura de precios de la Ciudad responde a factores de fondo —cercanía al río, infraestructura, conectividad, perfil socioeconómico histórico de cada zona— más que a movimientos coyunturales de corto plazo.

El informe también aporta un dato relevante para quienes construyen o compran a nuevo: el costo de construcción medido en dólares subió 3,7% solo en marzo, y hoy resulta 3,3 veces más caro que en 2020, cuando se había registrado el piso histórico de la serie. Este encarecimiento sostenido de la construcción es, para muchos desarrolladores, uno de los principales factores que explica por qué la oferta de unidades a estrenar no logra crecer al ritmo que demandaría el mercado, pese a la mejora general en las condiciones de financiamiento.

Para el segmento de casas, el metro cuadrado promedio se ubicó en USD 1.820, con una vivienda de tres dormitorios rondando los USD 302.878 y una de cuatro dormitorios llegando a los USD 483.408, valores que sirven como referencia tanto para compradores familiares que buscan salir de un departamento hacia una casa, como para desarrolladores que evalúan nuevos proyectos residenciales de baja densidad en zonas donde todavía queda terreno disponible para este tipo de construcciones dentro del ejido porteño y el primer cordón del conurbano.

Fuente: BAE Negocios, La Nación, Zonaprop

El precio promedio del metro cuadrado en la Ciudad de Buenos Aires parece haber encontrado un techo. Según el último relevamiento de Zonaprop, en julio el valor promedio de publicación subió apenas 0,1% y se ubicó en US$2.471 por metro cuadrado, lo que llevó el incremento acumulado del año a solo 0,9%. En términos interanuales, el aumento fue del 1,3%, el más bajo de los últimos 28 meses, y el precio actual todavía se mantiene un 11,7% por debajo del máximo histórico de la serie, lo que sugiere que, pese a la reactivación general del sector, los valores de venta todavía tienen margen para recuperar terreno perdido.

El dato resulta especialmente relevante para quienes buscan comprar: con un presupuesto de US$100.000, la cantidad de metros cuadrados que se pueden adquirir varía enormemente según el barrio elegido, con una diferencia de casi 79 metros cuadrados entre la zona más barata y la más cara de la ciudad. En números concretos, un monoambiente de 40 m² tiene hoy un valor promedio de US$108.377, uno de dos ambientes y 50 m² ronda los US$131.034, y uno de tres ambientes y 70 m² alcanza los US$179.809, siempre tomando precios de publicación relevados por Zonaprop.

Este dato conecta con otra tendencia que se viene observando desde 2022: en ese momento, solo el 20% de los barrios porteños mostraba subas mensuales de precios; ese porcentaje trepó hasta el 90% en junio de 2024 y se mantuvo elevado durante buena parte de 2025, pero comenzó a retroceder desde entonces, y en julio de 2026 apenas el 60% de los barrios registró incrementos mensuales. Esta desaceleración en la cantidad de barrios con subas activas es, para muchos analistas, un indicador más fino del «enfriamiento» del mercado que el propio promedio general, que puede quedar distorsionado por movimientos puntuales en zonas premium.

Otro elemento que aporta contexto a esta foto es la comparación entre el costo de construir y el de comprar usado: en muchos barrios de CABA, adquirir un departamento usado todavía resulta más económico que construir uno nuevo de calidad similar, una vez sumado el valor del terreno (que en la Ciudad puede representar entre el 30% y el 50% del valor final de una unidad a estrenar). Esto sugiere que los precios de las unidades usadas todavía tienen margen de suba en el mediano plazo, especialmente en los barrios donde el costo de reposición es más alto respecto al valor de mercado actual.

Para inversores y compradores de vivienda única, el escenario actual plantea una oportunidad de análisis poco frecuente en la historia reciente del mercado porteño: los valores de referencia por tipología permiten planificar compras con mayor certidumbre que en los últimos dos años, marcados por subas más pronunciadas y por una gran dispersión de precios entre barrios. Quienes manejan capital en dólares y evalúan el momento de entrada encuentran hoy un mercado más estable, aunque sin señales claras de una reactivación generalizada de los valores.

Fuente: La Nación, Zonaprop, Roomix

El mercado de créditos hipotecarios UVA vive uno de sus momentos más dinámicos del año. En pocas semanas, doce bancos redujeron sus tasas hasta el 7,5% y otras tres entidades directamente las llevaron por debajo del 7%, un nivel que hasta hace poco resultaba impensado para el sistema financiero argentino. El fenómeno se explica en gran parte por el techo que fijó el Gobierno para los préstamos otorgados con fondos del FGS de ANSES: ninguna entidad que utilice ese financiamiento puede cobrar más del 7,5% anual sobre UVA, lo que generó un efecto de arrastre incluso entre bancos que no participan directamente del esquema.

Entre las entidades más agresivas aparece el Banco Ciudad, que ofrece una línea del 6,5% exclusiva para la compra de primera vivienda en CABA, con el respaldo de un subsidio del Gobierno porteño. El Banco Nación, por su parte, fijó una tasa del 6,7% para quienes cobran su sueldo en la entidad, con plazos de amortización que llegan a treinta años. A ellos se suma el Banco Hipotecario, que redujo su tasa del 9,5% al 7,5% para líneas UVA destinadas a primera vivienda, con un plazo de hasta 15 años y financiación de hasta el 80% del valor de la propiedad; para segunda vivienda, en cambio, la tasa se mantiene en 9,5%, lo que marca una clara diferenciación de política comercial según el destino del crédito.

El contraste histórico es lo que más llama la atención de los analistas. Bancos que meses atrás ofrecían tasas de dos dígitos, como Macro (que llegó a cobrar 15% a comienzos de 2026 y luego bajó a 8,5% antes de llegar al 7,5% actual) o ICBC (que partía del 13% y hoy ofrece 6,9% para quienes acreditan haberes, aunque sube a 9,9% para el resto de los clientes), muestran recortes acumulados de varios puntos porcentuales en apenas unos meses. BBVA siguió el mismo camino, bajando del 10,5% al 7,5% y habilitando plazos de hasta 30 años y la posibilidad de sumar ingresos con otra persona para calificar al crédito.

El driver detrás de este reacomodamiento es doble: por un lado, la desaceleración de la inflación le dio previsibilidad a las entidades para calcular el fondeo a largo plazo; por otro, la primera licitación del FGS distribuyó $200.000 millones entre trece bancos —entre ellos, además de los ya mencionados, San Juan, Comafi y las entidades del Grupo Petersen—, que ahora deben canalizar esos recursos en préstamos hipotecarios bajo condiciones específicas, con montos que pueden alcanzar las 150.000 UVA y plazos de entre 15 y 20 años.

Para quienes evalúan comprar su primera vivienda, la recomendación de los analistas es clara: comparar no solo la tasa nominal, sino también el plazo, el monto máximo financiable y si la entidad exige o no acreditar el sueldo, porque las diferencias entre clientes con cuenta sueldo y sin ella pueden superar los tres puntos porcentuales. Un relevamiento de la consultora Empiria ilustra bien esa brecha: para un préstamo de US$10.000 a 20 años, la cuota mensual va desde los $97.760 en Banco Nación (tasa del 6,7%) hasta los $155.835 en Brubank (tasa del 12%), una diferencia que, multiplicada por el monto total de un crédito hipotecario, puede representar cientos de miles de pesos por año.

Fuente: La Nación, Ámbito Financiero, Informe Digital, Rosario Finanzas